Choice數據顯示，北向資金加倉幅度超過100%的個股主要集中在醫藥生物、芯片、光伏、風電、計算機等成長領域。據券商研報統計，開年以來，光伏、風電、汽車、消費電子、計算機、傳媒等成長細分行業已成為內外資加倉的一致方向。業內人士認為，隨著壓制因素逐步緩解，成長股將成為今年貫穿全年的投資主線。

    Choice數據顯示，截至2月1日，開年以來北向資金對123只個股的持股量增幅超過100%，其中包括聚燦光電、華蘭疫苗、合縱科技、京山輕機、晨光新材、康冠科技等。從行業分布來看，這些個股主要集中在醫藥生物、芯片、光伏、風電、計算機等成長板塊。此外，共有47只個股獲得30家以上公募基金公司調研，涉及行業主要包括信息技術、醫藥生物、電子設備等。

    興業證券近日發布研報稱，開年以來，光伏、風電、汽車、消費電子、計算機、傳媒等成長細分行業已成為內外資加倉的共識。成長板塊擁擠度自去年12月下旬以來逐步回升，目前多已處于中等或中等偏高位置，但并未達到過熱區間，不會對板塊繼續上漲構成制約，短期或仍具備上漲動量。

    興業證券在研報中強調，截至2022年四季度末，主動偏股型基金對機器人、消費電子、通信、傳媒等成長賽道的持倉水平已經回落至歷史低位，同時，創新藥、計算機、電力、5G等行業的持倉水平也僅處于歷史均值水平附近，后續倉位抬升的潛在空間較大。

    “我們在2023年度策略報告中建議布局成長股。我們認為，繼‘春節紅包效應’后，節后成長股將持續上揚。”德邦證券表示，其看好成長股的邏輯是，海外因素對國內成長股的壓制逐漸走弱，美聯儲當前政策利率已逐步向點陣圖終點利率靠攏，壓制成長股的利率因素壓力已經大幅緩解。

    一位績優基金經理坦言，在強調經濟轉型的大背景下，傳統行業的主要作用是托底經濟，真正發力的方向是成長，成長股將是今年貫穿全年的主線，預計市場風險偏好將會上行，成長板塊的業績增速也將明顯提速。

    具體到行業，海外資管巨頭景順投資高級基金經理劉徽認為，醫療、風電和光伏產業鏈在2023年會有比較好的投資機會。他表示，中國醫療行業的長期驅動力依然強勁。人口老齡化、居民收入增長及中國醫療企業在創新藥和醫療器械上的技術進步，是行業長期發展的主要推動力；風電行業經過去年第四季度大幅下跌后，估值具備吸引力；雙碳政策對光伏行業發展有長期支持作用，經過近期的持續回調，目前光伏行業的估值已經回到合理位置。

    匯豐晉信基金投資總監、基金經理陸彬表示，2023年計算機行業投資機會或來自行業整體經營周期出現拐點。在需求端，受疫情影響的需求可能在2023年集中釋放；在成本端，企業人力招聘放緩或帶來成本端增速放緩或者下降。當前，計算機行業估值仍處于歷史相對低位，預計2023年計算機有望迎來行業性的經營需求拐點、成本和估值的“三擊”。