記者盧曉

    富士康股份的IPO即將落地。

    5月14日，富士康工業互聯網股份有限公司（下稱富士康股份）正式披露《首次公開發行A股股票招股說明書》。富士康股份宣布其股票簡稱為“工業富聯”，并宣布擬發行約19.7億股新股，占發行后總股本的10%，總募資額依舊為273.53億元。

    招股書還顯示，工業富聯股票網下、網上的申購時間為5月24日，中簽號公布日為5月28日。中金公司擔任此次發行保薦人（主承銷商）。招股書顯示，富士康股份此次承銷及保薦費用為3.485億元。

    相對富士康股份創下的36天過會記錄，富士康拿到批文則用時84天。據《華夏時報》記者了解，證監會在5月11日深夜宣布富士康股份IPO拿到批文，但當時并未公布具體募資金額。因此，在富士康股份未披露招股書前，市場也一度傳出富士康募資額可能縮水的消息。

    值得注意的是，在富士康股份的IPO中，出現了四年首度的戰略配售。上一次是陜西煤業在2014年1月的IPO中宣布采用戰略配售。

    招股書顯示，富士康股份的初始戰略配售發行數量為5.9億股，約占發行總數量的30%。而最終戰略配售數量與初始戰略配售數量的差額將根據“回撥機制”的原則進行回撥。而在回撥機制啟動前，網下初始發行數量為9.65億股，約占發行總量的五成。而網上初始發行數量則占發行總量的兩成左右。

    此外，招股書還顯示，戰略投資者獲配的股票中，50%的股份鎖定期為12個月，50%的股份鎖定期為18個月。其中，為體現與公司的戰略合作意向，部分投資者可自愿延長其全部股份鎖定期至不低于36個月。

    有證券業內人士對《華夏時報》記者分析稱，富士康股份啟動戰略配售的目的之一是減少對對資本市場的沖擊。他認為此前資本市場對富士康上市的期待熱度過高。此外，他還認為長達一年乃至更長的鎖定期有利于維護富士康股份上市后二級市場的穩定。

    招股書顯示，富士康股份2017年營收為3545.44億元，比去年同期增長30%。而158.68億元的歸屬凈利潤則比去年增加10.45%。

    此外，值得關注的是，截至2017年底，富士康總資產1486億元，總負債1204億元，負債率約81%，相比于截至2016年底的43%上漲了近一倍。

    據《華夏時報》記者了解，富士康股份業務主要包括通信網絡設備、云服務設備以及精密工具和工業機器人。其中，通信網絡設備是其最主要業務，營收占比超過60%。精密工具和工業機器人業務的毛利最高，為49%。但其在富士康股份中的營收占比僅為0.34%。

    而值得注意的是，2017年大中華區在富士康股份的營收占比為19.67%，相比2015年近乎腰斬。而2016年，大中華區在富士康股份整體營收的占比也為35.33%。

    在富士康股份將登陸A股的背后，富士康正在向工業互聯網轉型。

    富士康集團董事長郭臺銘此前曾對外表示，富士康不再是代工廠，已從硬件公司轉型到平臺公司。同時他對外宣布將在人工智能研發方面進行重大投資，未來5年內提供100億新臺幣（約合人民幣21.43億元），從AI人才培育、IoT工業場域應用、大數據分析等領域，全力推動集團轉型成為AI驅動的工業互聯網企業。