中國的半導體設備商正在加快追趕國外領先企業的步伐。

    8月28日晚間，中微公司（688012）披露定增預案，公司擬向特定對象發行股票，募資總額不超過100億元，其中31.7億元用于中微產業化基地建設項目、37.5億元用于中微臨港總部和研發中心項目、30.8億元用于科技儲備資金。

    同日，公司披露的2020年半年度報告顯示，上半年公司實現營業收入9.78億元，同比增長22.14%；凈利潤1.19億元，同比增長291.98%；上半年公司研發投入占營業收入的比例為21.2%。

    研發投入仍存差距

    據證券時報·e公司記者了解，中微公司主要從事高端半導體設備的研發、生產和銷售。公司的等離子體刻蝕設備已應用在國際一線客戶從65納米到14納米、7納米和5納米的集成電路加工制造生產線及先進封裝生產線。公司的MOCVD設備在行業領先客戶的生產線上大規模投入量產，公司已成為世界排名前列的氮化鎵基LED設備制造商。

    談及本次定增目的，中微公司表示，公司所處的半導體設備行業屬于技術、資金密集型行業，具有產品技術升級快、研發投入大等特點，半導體設備領域的研發早于應用層面數年，導致公司的產品布局須早于客戶的訂單需求，同時隨著芯片制程不斷縮小，半導體設備的技術高門檻客觀上要求高強度研發投入。國外領先的同行業可比公司均在研發上投入了大量資金，根據2019年年度報告數據，應用材料和泛林半導體的研發投入分別為20.5億美元和11.9億美元，2019年公司研發投入為4.25億人民幣，與國外領先的半導體公司仍有不小差距。建設中微臨港總部和研發中心項目，將持續提升在技術研發方面的投入水平，為研發人員提供更好的研發環境，進一步縮小與海外同行業公司在研發方面的差距。

    公司介紹，中微產業化基地建設項目將進一步擴充公司的產品產能，有助于提高公司產品的市場占有率，從而提高公司的盈利水平；中微臨港總部和研發中心項目將為公司研發項目的順利進行和成果轉化提供更有利的硬件設施支持，有助于公司持續推出滿足更先進芯片制造工藝的設備，從而不斷鞏固和提高技術先進性；科技儲備資金項目將滿足公司研發領域拓展、半導體設備新產品量產、產業外延擴張發展中對資金的需求，逐步拓展主營業務的發展空間，為公司經營發展提供相應的資金保障。

    據悉，本次向特定對象發行股票數量不超過發行前公司總股本的15%；采取詢價發行方式，發行價不低于定價基準日前20個交易日均價的80%；發行對象認購的股份自發行結束之日起6個月內不得轉讓；本次發行亦不會導致公司的控制權發生變化。

    兩項目實施周期5年

    回看具體定增募投項目，其中中微產業化基地建設項目方面，公司計劃在上海臨港新片區以及南昌市高新區新建生產基地，進一步擴充公司集成電路設備及泛半導體設備產品線產能。中微臨港產業化基地項目地塊總占地面積約157.5畝，規劃總建筑面積約180000㎡；中微南昌產業化基地項目占地面積約130畝，擬新建生產基地建筑面積約140000㎡。該項目建成并達產后，主要用于生產集成電路設備、泛半導體領域生產及檢測設備，以及部分零部件等。

    中微臨港總部和研發中心項目方面，項目地塊總占地面積約25.05畝，規劃總建筑面積約105000㎡。項目建成后，將成為公司臨港總部和研發中心，集辦公、研發、試驗、服務等功能于一體，從硬件設施層面滿足公司集成電路設備、泛半導體設備、關鍵零部件等的研發需求。項目的研發投入將用于新產品的研發工作，除刻蝕設備、薄膜沉積設備等優勢產品研發及產業化外，還將開展前瞻性技術研究、推動集成電路生產設備及零部件國產化、推進泛半導體設備產品的研發及產業化等。

    上述兩個項目預計實施周期均為5年。科技儲備資金則將用于滿足營運資金、研發以及相關產業的擴張等需求。

    中微公司認為，隨著各募投項目建成，將進一步擴充公司主要產品的產能、豐富產品結構、降低生產成本，進一步提升公司的競爭能力。

    談及對盈利能力的影響，公司表示，募投項目的經營效益需要一定時間才能體現，因此發行后總股本增加會致使公司每股收益被攤薄。募資投資項目到賬后，將為公司主業發展提供長期發展資金，隨著主業進一步做強做大，公司的盈利能力和經營業績將顯著提升。

    同日中微公司披露的半年報顯示，報告期內公司營業收入同比增長22.14%；同期歸屬股東凈利潤同比增長291.98%；歸屬股東扣非后凈利潤同比增長81.93%。

    在經營情況分析中，中微公司介紹，上半年全球半導體產業、LED產業及設備產業呈現下滑態勢，中國芯片設備市場保持較高程度的投資規模，但不同客戶投資進度出現結構分化的差異。公司堅持以市場和客戶需求為導向，推動以研發創新為驅動的高質量增長策略，抓住重點客戶擴產投資機會，公司在刻蝕設備和MOCVD設備研發、市場布局等諸多方面持續取得進展，產品不斷獲得海內外客戶的認可，為持續健康發展提供了有力支撐。