主持人于南：新證券法實(shí)施已有三個(gè)月，即將迎來(lái)“百天”。在新證券法的引領(lǐng)下，監(jiān)管層正卓有成效地全速推進(jìn)包括創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊(cè)制、加強(qiáng)投資者保護(hù)、代表人訴訟制度等工作，這無(wú)疑是強(qiáng)化資本市場(chǎng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展功能的必由之路。

    本報(bào)記者 包興安

    新證券法實(shí)施已有三個(gè)月，創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊(cè)制正全速推進(jìn)。

    “創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊(cè)制需要統(tǒng)籌改革完善發(fā)行承銷、上市、信息披露、交易、退市等市場(chǎng)基礎(chǔ)制度，強(qiáng)化市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)防控，提高監(jiān)管的有效性。”中國(guó)國(guó)際經(jīng)濟(jì)交流中心經(jīng)濟(jì)研究部副部長(zhǎng)劉向東對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，通過(guò)實(shí)施注冊(cè)制改革，將有助疏通流動(dòng)性，增強(qiáng)服務(wù)創(chuàng)新創(chuàng)業(yè)能力，更好地服務(wù)經(jīng)濟(jì)高質(zhì)量發(fā)展。

    今年3月1日起，新證券法正式施行，首次明確全面推行注冊(cè)制。為做好修訂后的證券法貫徹實(shí)施工作，國(guó)務(wù)院辦公廳于2月29日印發(fā)《關(guān)于貫徹實(shí)施修訂后的證券法有關(guān)工作的通知》提出“穩(wěn)步推進(jìn)證券公開(kāi)發(fā)行注冊(cè)制”“分步實(shí)施股票公開(kāi)發(fā)行注冊(cè)制改革”“研究制定在深圳證券交易所創(chuàng)業(yè)板試點(diǎn)股票公開(kāi)發(fā)行注冊(cè)制的總體方案”。

    4月27日，中央全面深化改革委員會(huì)第十三次會(huì)議審議通過(guò)了《創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊(cè)制總體實(shí)施方案》。為貫徹落實(shí)方案，中國(guó)證監(jiān)會(huì)日前就《創(chuàng)業(yè)板首次公開(kāi)發(fā)行股票注冊(cè)管理辦法》等4個(gè)修訂草案向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)，對(duì)創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的注冊(cè)制安排、持續(xù)監(jiān)管、發(fā)行保薦等主要制度做了規(guī)范和完善。深交所同步就《創(chuàng)業(yè)板股票發(fā)行上市審核規(guī)則》等8項(xiàng)業(yè)務(wù)規(guī)則向社會(huì)公開(kāi)征求意見(jiàn)。

    5月27日，國(guó)務(wù)院金融委辦公室發(fā)布消息稱，將于近期推出《創(chuàng)業(yè)板首次公開(kāi)發(fā)行股票注冊(cè)管理辦法》等4部規(guī)章，《創(chuàng)業(yè)板股票上市規(guī)則》等8項(xiàng)主要規(guī)則，推進(jìn)創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊(cè)制，建立健全對(duì)創(chuàng)業(yè)板企業(yè)的注冊(cè)制安排、持續(xù)監(jiān)管、發(fā)行保薦等配套制度。

    目前，上述4部規(guī)章和8項(xiàng)主要規(guī)則均已完成征求意見(jiàn)，同時(shí)，關(guān)于創(chuàng)業(yè)板發(fā)行承銷、再融資和發(fā)行信披等規(guī)則，將于6月6日結(jié)束征求意見(jiàn)。

    巨豐投顧投資顧問(wèn)總監(jiān)郭一鳴對(duì)《證券日?qǐng)?bào)》記者表示，注冊(cè)制全面推行是市場(chǎng)制度改革的重要方向，科創(chuàng)板試點(diǎn)注冊(cè)制之后，注冊(cè)制的優(yōu)點(diǎn)逐步顯現(xiàn)，在經(jīng)驗(yàn)積累下，注冊(cè)制試點(diǎn)向創(chuàng)業(yè)板延伸，既是全面深化改革的重要步驟，同時(shí)也是激發(fā)市場(chǎng)主體活力、提升資本市場(chǎng)服務(wù)實(shí)體經(jīng)濟(jì)能力的需求。

    為穩(wěn)步推進(jìn)創(chuàng)業(yè)板改革并試點(diǎn)注冊(cè)制審核銜接工作，深交所新聞發(fā)言人5月29日介紹了審核銜接7項(xiàng)安排，包括：不同審核階段在審企業(yè)審核安排、在審企業(yè)受理順序、行業(yè)負(fù)面清單適用、中止?fàn)顟B(tài)在審企業(yè)審核安排、在審企業(yè)平移后舉報(bào)核查工作、疫情防控期間財(cái)務(wù)報(bào)表有效期安排、首發(fā)新申報(bào)企業(yè)審核安排。這意味著，創(chuàng)業(yè)板注冊(cè)制改革很快將進(jìn)入實(shí)操階段。