游戲、在線教育需求也大幅增長。受此帶動，云經濟成為抗疫期間經濟中的一抹亮色，也成為投資者青睞的重點。

    市場人士分析，疫情已成為云經濟相關產業一個事件性的觸發點，有望加速整個行業的發展，短期內市場情緒因此相對亢奮，市場炒作散去之后，會成為精選個股投資的好機會。

    業務規模爆發

    “往年春節期間都是CDN業務的淡季，但是今年我們流量特別大，已經是歷史高峰，”一家主營CDN業務的上市公司董秘對中國證券報記者表示，從流量上來看，在線辦公和在線游戲成為增量最大的部分，在線教育雖然增速最快，但是由于原本體量有限，整體規模相對較小。

    在線辦公、在線教育等業務有多火？從一些軟件的下載量就可以略窺一斑。2月5日，阿里釘釘首次超過微信，躍居蘋果APPStore排行榜第一，同時企業微信升至排行榜第三。

    截至2月11日，AppStore免費排行榜中，阿里釘釘仍然穩居第一，騰訊會議和企業微信緊隨其后。

    2月3日復工首日，阿里釘釘和企業微信均出現訪問量過大導致無法訪問的問題，兩家公司不得不先后擴容10多萬臺服務器應對高峰。

    業務火爆，A股相關個股股價也迅速拉升。近期大數據、云計算、邊緣計算等和“云”相關的個股股價紛紛上沖，三五互聯從1月22日起連續8個漲停，會暢通訊從1月23日起7天6個漲停。浪潮信息、寶信軟件、網宿科技、數據港等相關個股也都快速上漲。

    不過，隨著市場情緒逐步冷靜，云經濟相關個股2月11日迎來了較大面積的回調，前期龍頭之一會暢通訊早盤開盤就跌停，方直科技早盤也一度跌停，三五互聯等個股大跌。

    長期趨勢明顯

    “我們這兩天一直在和基金經理溝通怎么選股，也在和企業不斷電話聯系調研時間，”華東地區一家大型券商的計算機行業研究員對中國證券報記者表示，疫情已經成為云經濟相關產業一個事件性的觸發點，有望加速整個行業的發展，因此短期內市場情緒相對亢奮。當市場炒作散去之后，會成為精選個股投資的好機會。

    “從短期來看，疫情促使遠程辦公、在線教育、在線醫療等互聯網應用業務量大增，相關公司的用戶在線數同比幾倍增長。用戶在線訪問帶來的是對底層云計算設施需求的大幅增長。”天風證券通信行業首席分析師唐海清在研報中指出，從長期來看，2020年是國內5G商用元年，未來幾年將是新一輪流量高增長的時期。參考5G建設更早的韓國，目前5G流量消耗是4G的3倍左右。韓國的5G應用包括超高清視頻、VR、云游戲等都帶來了流量的高增長。流量側短期和長期需求共振，相關產業鏈公司迎來投資機遇。

    中信建投計算機團隊在研報中指出，流量經濟和云基礎設施成為2020年上半年最確定的高增長行業。應對在線流量爆發，阿里云、騰訊云和華為云緊急擴容，在線直播、視頻會議人數爆發式增長，在線熱潮下流量產業和云產業鏈有望超預期增長；CPU/GPU、服務器、云視頻、VPN/云桌面/EDR、遠程協作、IDC等呈現快速增長趨勢，是當前重點投資板塊。