對(duì)于當(dāng)前A股投資機(jī)會(huì)，部分私募機(jī)構(gòu)認(rèn)為，周期板塊獲取絕對(duì)收益機(jī)會(huì)顯著，新基建領(lǐng)域投資確定性較高，以5G、自主可控和云計(jì)算為代表的科技細(xì)分領(lǐng)域值得長(zhǎng)期看好。

    周期股受青睞

    星石投資認(rèn)為，隨著經(jīng)濟(jì)逐漸復(fù)蘇，政策紅利預(yù)計(jì)會(huì)進(jìn)一步到來，預(yù)計(jì)二季度仍然是比較好的A股投資時(shí)點(diǎn)，建議重點(diǎn)關(guān)注代表“產(chǎn)業(yè)轉(zhuǎn)型升級(jí)+國產(chǎn)替代”方向的科技類成長(zhǎng)股，以及受益于逆周期調(diào)節(jié)、產(chǎn)業(yè)集中度提升的周期股和消費(fèi)股。

    星石投資表示，近幾個(gè)月社融連續(xù)放量，M1增速小幅向上，這對(duì)周期股是利好信號(hào)。隨著后續(xù)指標(biāo)進(jìn)一步改善，周期板塊機(jī)會(huì)凸顯。

    泊通投資董事長(zhǎng)盧洋表示，展望后市，結(jié)合融資和項(xiàng)目審批情況，基建的改善最為確定，復(fù)市復(fù)商有望帶動(dòng)消費(fèi)回暖。“目前看，銀行、地產(chǎn)、基建依然是中報(bào)報(bào)喜的主力板塊。”

    中長(zhǎng)期看好科技板塊

    5月19日猛烈上漲之后，科技板塊連續(xù)兩日發(fā)生回調(diào)，主力資金大幅流出。21日，中信一級(jí)電子、計(jì)算機(jī)、通信指數(shù)分別下跌2.34%、2.24%、2.15%，領(lǐng)跌行業(yè)板塊。不過，機(jī)構(gòu)普遍表示，科技股長(zhǎng)期向好的邏輯并未改變，中長(zhǎng)期仍然具備較好的機(jī)會(huì)。

    某基金經(jīng)理向記者表示，“經(jīng)濟(jì)從疫情中恢復(fù)還需要大約1-2個(gè)季度的過渡期，之后市場(chǎng)整體會(huì)回到以科技股為主導(dǎo)的弱復(fù)蘇狀態(tài)。經(jīng)濟(jì)將進(jìn)入相對(duì)平穩(wěn)增長(zhǎng)階段，周期板塊會(huì)重新回到大家視線中，不過科技板塊仍然是核心。”他表示，5G、自主可控和云計(jì)算是驅(qū)動(dòng)科技長(zhǎng)周期上行的三個(gè)主要驅(qū)動(dòng)力。

    私募排排網(wǎng)未來星基金經(jīng)理夏風(fēng)光表示，科技板塊長(zhǎng)期行情的基礎(chǔ)在于基本面。盡管當(dāng)前仍有一定的外部擾動(dòng)，但長(zhǎng)期來看，最終還是內(nèi)因起決定作用。全年看科技板塊還有機(jī)會(huì)。

    和聚投資表示，5G、信創(chuàng)、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)、云計(jì)算、在線業(yè)態(tài)等均已進(jìn)入快速成長(zhǎng)期，看好國產(chǎn)替代和維護(hù)產(chǎn)業(yè)鏈安全兩大板塊，建議從中尋找能真正崛起的優(yōu)質(zhì)公司。